Виды базовых активов

Лучшие брокеры бинарных опционов за 2020 год, народный рейтинг:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место! Бинариум — самый лучший брокер бинарных опционов за 2020 год!
    Прекрасно подходит для новичков — предоставляют бесплатное обучение с демо-счетом!
    Получите свой бонус за регистрацию:

Что такое базовый актив?

Инвестируя в бинарные опционы, вы не покупаете сам актив. Базовый актив бинарного опциона — это акции, индексы, товары или валюта. У каждого брокера есть большой список базовых активов.

Ни одна операция на финансовом рынке не выполняется без базового актива. Торговому брокеру очень важно знать, какой актив использовать при сделке, чтобы уберечь себя от убытков. Что представляют собой базовые активы, и какими они бывают?

Что такое базовый актив

Валюты государств, акции компаний, фондовые индексы и товарно-сырьевые ресурсы – базовые активы. По сути это то, чем собирается торговать трейдер.

  • Акции – ценные бумаги с определенным номиналом, представленные на финансовом рынке. С их помощью нельзя приобрести часть компании, однако они позволяют рассчитывать на получение с них доли прибыли. Прибыль насчитывает в конце отчетного периода.
  • Биржевой индекс – самый логичный актив, представленный в виде «корзины», где собраны акции крупнейших компаний. Их суммарная стоимость формирует цену индекса, которая напрямую зависит от экономических, политических и других факторов.
  • Валютные пары – самые распространенные активы, ликвидный и востребованный товар. Актив связан в пару, которая демонстрирует ценовое соотношение обеих валют. Например, пара USD/RUB показывает курс американского доллара по отношению к российскому рублю. Стоимость валютной пары постоянно меняется, поэтому необходим большой опыт, чтобы спрогнозировать это изменение.
  • Сырьевые товары – самый популярный и простой актив. В список товарных активов входят золото, нефть, цветные металлы, пшеница и другие товары, по которым можно заключать сделки.

Как работать с базовыми активами

Бездумно бросаться в торговлю на опционном рынке настоятельно не рекомендуется. Опытные трейдеры советуют перед тем, как самостоятельно начать торги, присмотреться ко всем базовым активам, проанализировать их, сделать группировку по их скорости реакции на события, оценить степень совпадения по составленным ранее прогнозам.

Постепенно, для каждого участника, желающего заняться бинарным трейдингом, вырисуется четкая картина по базовым активам, выделятся наиболее понятные и прибыльные ресурсы.

Акции как базовый актив

Это самый популярный вид актива, ведь с помощью бинарных опционов вы можете заработать деньги на акциях известных компаний как Coca-Cola, акции Apple, Google, Газпром и так далее. Сама акция – это ценная бумага, дающая право ее владельцу на получение дивидендов или части имущества компании. Инвестируя в бинарный опцион вы не получаете этих возможностей, но вы получаете больше, так как можете заработать 70% прибыли всего за пол часа, когда как настоящие акции приносят доход до 30% годовых! Благодаря СМИ и новостям, есть много доступной и актуальной информации по всем компаниям и рынку акции в целом.

Фондовые индексы — это своего рода готовые портфели акций, в которых уже есть все самые крупные предприятия страны. Каждая фондовая биржа имеет свои индексы, цены на которые определяются средними значениями всех акций компаний входящих в индекс. На цены самых крупных и значимых индексов как правило влияют события происходящие не только внутри компаний, но и вне, так как некоторые индексы, содержат акции самых крупных предприятий страны, на которых и держится вся экономика.

Рейтинг лучших платформ для торговли бинарными опционами:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место! Бинариум — самый лучший брокер бинарных опционов за 2020 год!
    Прекрасно подходит для новичков — предоставляют бесплатное обучение с демо-счетом!
    Получите свой бонус за регистрацию:

Полезные статьи по теме:

Поэтому если в стране что-то происходит, это отражается и на цене индекса. Именно поэтому индексы так же являются популярным инструментом, так как практически вся информация доступна всем желающим из СМИ.

На биржах продают не только акции и индексы, но и товары. Эти товары являются базовыми активами, как нефть, газ, цветные металлы, золото, серебро… Всего более 10 наименований в категории товары и сырье. Что бы следить за этим рынком достаточно смотреть последние новости связанные с выбранным активом, даты которых вы можете найти в Финансовом календаре, который есть в меню этого сайта.

В России самые популярные товары – это золото и нефть.

Это самый популярный вид базового актива, так как валютный рынок самый быстрый и ликвидный. Кроме фундаментального анализа для валютного рынка не менее важен и технический анализ. Все эти инструменты позволяют с высокой точностью определить будущее направление цены. Не смотря на сложность данного рынка он имеет самые большие обороты в денежном выражении и не просто так, ведь деньги – это самый ликвидный товар в мире.

Выбор базового актива – это уже половина успеха для заработка на бинарных опционах.

Ведь выбирая актив, и зная как анализировать бинарные опционы, вы можете с высокой точностью сделать прогноз цены и заработать на этом. Смотрите все рубрики на сайте и вы найдете много полезных инструментов, которые помогут вам заработать на бинарных опционах!

Что такое базовый актив?

Как и другие виды срочных контрактов, бинарные опционы имеют в основе определенный базовый актив — ценные бумаги, валютные пары, фондовые индексы, товары, иные ресурсы и показатели. Поскольку задачей трейдера для успешного проведения сделки является умение спрогнозировать направление движения цены, то ключевым шагом становится выбор предмета опционного договора. От этого действия зависит совпадение ожиданий (предположения) и последующего результата торговой операции. Поэтому важно чёткое уяснение как самого понятия, так и сущности конкретного базового (базисного) актива.

Базовый актив, как два отдельных слова

Для лучшего понимания данного словосочетания вначале следует вникнуть, что собой представляет актив. Этот термин является азбучным для каждого бухгалтера и экономиста, поскольку возник именно в бухгалтерском учете и означает как совокупность, так и отдельные виды ресурсов: здания, оборудование, сырьё, комплектующие, ценные бумаги, продукты питания (пшеница, свинина) денежные средства и пр.

Активы обладают материальной ценностью, то есть их можно продать, и сами способны создавать новую ценность — товары, услуги, прибыль. Можно сказать — это то, с чем предприятие «активничает», осуществляет свою жизнедеятельность. Даже из столь краткого описания появляется впечатление основополагающего и необходимого атрибута.

В сфере торговли на финансовых рынках добавляемое уточнение «базовый» усиливает важность всего понятия в целом. И теперь самое время дать его определение применительно к операциям с бинарными опционами и другим деривативам. Базовый актив (Underlying asset) — это некий объект, используемый в качестве повода для заключения срочного контракта, и в отношении которого прописываются права и/или обязательства сторон сделки. Базой исполнения контракта служит поставка или стоимость данного объекта.

Виды объектов

Объектом бинарного опциона может выступать биржевой товар (нефть, зерно, золото), показатель (фондовые индексы, курсы), финансовый инструмент (ценные бумаги, валюта), а также производные финансовых инструментов (фьючерсные, форвардные или опционные контракты).

Имеется более 100 товаров (commodity), неизменно торгуемых на различных биржах. Список исторически сложился благодаря стабильно высокой востребованности у мировых покупателей. Трейдеру необходимо заранее определить, как изменится стоимость того или иного товара в течение оговорённого срока: понизится либо превысит исходное значение на момент покупки опциона. Для этого отслеживают два основных пункта, влияющих на цены биржевых товаров — глобальный спрос и глобальное предложение. Чем большим спросом пользуется товар, тем дороже его предлагают продавцы, особенно если снижается его количество.

Следующий вид представляют ценные бумаги: некоторые виды долговых (облигации, векселя) и долевых (акции — stock, share). Чаще всего объектом срочных финансовых операций является обыкновенная акция — документально заверенное право владельца этой ценной бумаги на долю имущества компании-эмитента и часть прибыли в виде дивидендов. Кроме того, акционер может продать свой пакет на фондовом рынке.

Остальные участники рынка могут получать доход на купле/продаже самих акций либо изменении их курса. Последнее удобно тем, что не предполагает больших вложений, а информации о состоянии дел в компаниях достаточно много, особенно касаемо «голубых фишек» — «Газпром«, «Лукойл«, «Роснефть», «Сбербанк» и др.

Не менее популярны для трейдеров фондовые индексы и валютные пары. Последние относятся к элементам оборота на рынке Forex, но суть остаётся прежней — бинарный опцион заключают на изменение стоимости, правда, в относительном выражении (имеется в виду отношение курса одной валюты к другой). Ориентируясь на индексы, игрок приступает к отслеживанию общего состояния рынка — степени его стабильности.

В качестве основных биржевых индексов мировой экономики можно назвать DJIA (Dow Jones Industrial Average) — «промышленный средний» показатель Доу-Джонса, S&P500 (Standard and Poor’s 500) -«индекс широкого рынка», NASDAQ (National Assosiation of Securities Dealers Automated Quotations) — оборот бумаг на внебиржевом рынке и ряд других. Примеры известных российских ориентиров: индекс ММВБ, РТС, RCBI (Russian Сorporate Bond Index).

Еще некоторые замечания о выборе основы контракта

Понимание процессов, оказывающих влияние на рост или падение стоимости базового актива, позволяет делать верные прогнозы на перспективу. Определенные взаимосвязи можно выявить путём наблюдения в течение, например, полугода за поведением цены интересующего товара или акции, а также изучая графики движения прошлых лет.

На первых порах проще работать с объектами, обладающими низкой волатильностью, то есть в случае незначительных ценовых скачков на достаточно длительном отрезке времени.

Подобными базовыми активами (экзотическими) торгуют реже и меньшее количество игроков, поэтому их изменчивость мала, а поведенческая модель более предсказуема. Когда окончательно прояснится, закономерности каких базисных активов максимально близки и понятны, только теперь рекомендуется делать выбор — на симбиозе интуитивных выводов и логических умозаключений.

Опцион, определение и виды

Определения.

Изучить опционные стратегии можно здесь.

Опционы – это контракты которые дают право, но не обязательство произвести куплю или продажу определенного актива по определенной цене в определенные сроки.

Права на саму покупку или продажу актива принадлежат инвестору, купившему опцион (его также называют держателем опциона — buyer, holder).

Соответственно обязанность выступить контрагентом по этой операции ложится на инвестора, продающего опционы — продавца опциона (seller, writer).

Ценой опциона называется плата за право произвести куплю или продажу определенного актива в будущем.

Продавец опциона дает согласие на выполнение условий контракта, которые различны для опционов пут и колл, после выплаты ему премии.

Соответственно продавцы опционов на покупку актива берут на себя обязанность продать вам актив в случае если вы захотите этого.

Сделка, осуществляемая, когда держатели опционов используют свое правами на покупку или продажу актива, называется исполнением опциона.

Для опциона на продажу актива исполнение означает, что продавец опциона должен купить у вас определенный актив и передать за него сумму, зафиксированную в опционном контракте.

Виды опциона

В зависимости от того что покупатель будет делать с базисным активом:
— Опционы на покупку актива называются — опцион колл (call option).
— Опционы на продажу актива называются — опцион пут (put option).

В зависимости от срочности исполнения опциона:
европейский опцион (European option, European style option) — опцион, который может быть реализован только в последний день срока его действия.
американский опцион (American option, American style option) — опцион, который может быть исполнен в любое время до окончания срока его действия.
квазиамериканский опцион (Бермудский опцион; Среднеатлантический опцион) — опцион, владелец которого имеет право его исполнить только в заранее оговоренные в опционном контракте даты в период до исполнения опциона (окна). Квазиамериканский опцион может иметь несколько окон для исполнения.

В зависимости от рынка базисных активов:

Валютный опцион (Foreign currency option; Currency option; Option of exchange ) — опцион, дающий право на покупку или продажу определенного объема иностранной валюты по определенной цене в течение определенного периода времени.
Фондовый опцион (Stock option) — опцион, в основе которого лежат обыкновенные акции корпорации.
Товарный опцион (Commodity option) — опцион, предоставляющий покупателю право купить или продать определенное количество товара по цене использования опциона до определенного срока.
Опцион на индекс — опцион, объектом которого является величина кратная определенному фондовому индексу.
Опциона на процентную ставку — опцион, который должен быть оплачен заранее по определенной процентной ставке.
Опционы на наличные товары (Options on physicals) — процентные опционы, на ценные бумаги с фиксированной доходностью.
Опцион на фьючерсный контракт (Futures option; Option of futures contract) — опцион, дающий право на покупку или продажу фьючерсного контракта с заданным месяцем поставки и определенным базисным активом. Обычно срок базисных фьючерсных контрактов заканчивается вскоре после даты истечения опционного контракта.

Существует также ряд более редких и сложных видов опционов:

Chooser option — опцион, позволяющий покупателю в будущем выбрать между правом исполнить либо простой опцион колл, либо опцион пут с одинаковыми ценами и датами исполнения.
Shout option — опцион, предоставляющий его владельцу право сравнять цену исполнения с текущей ценой базового актива в любой момент до даты исполнения опциона, путем «выкрика» новой цены исполнения.
Барьерный опцион (Barrier option) — опцион, выплата по которому зависит от того, достигла ли цена базового актива некоторого уровня за определенный период времени или нет.
Опцион выгодной цены на покупку (Bargain-purchase-price option) — опцион, который предоставляет арендатору право на покупку активов по цене ниже реальной рыночной стоимости по истечении срока аренды.
Опцион отказа (Abandonment option) — опцион, предполагающий досрочное прекращение действия.
Опцион последовательности цен (Path dependent option) — опцион, стоимость которого зависит от последовательности цен актива, лежащего в его основе, а не от окончательной цены актива.
Опцион с гибкой структурой — опцион, у которого не все элементы устанавливаются заранее.
Опцион с двухуровневой премией (Split-fee option) — опцион на опцион. При покупке опциона покупатель уплачивает первоначальную премию, причем в контракте заранее оговаривается определенный период, в конце которого (но до истечения срока опциона) покупатель может уплатить вторую часть премии и тем самым продлить опцион на заранее оговоренный срок.
Отсроченный опцион (Postponement option )- опцион, предполагающий возможность отсрочки, не исключающей его осуществления впоследствии.
Переуступаемый опцион (Traded option )- опцион с правом покупать и продавать определенное количество ценных бумаг по фиксированной цене в течение фиксированного периода.
Свопцион (Swaption ) — опцион на своп процентных ставок. Покупатель свопциона получает право заключить соглашение о свопе процентных ставок на определенную дату в будущем. В соглашении на свопцион указывается, будет ли покупатель свопциона получателем фиксированного курса или его плательщиком. Продавец свопциона становится противоположной стороной в свопе, если его покупатель принимает решение реализовать свое право.
Составной опцион — опцион, в основе которого лежат один или более базовых активов. В некоторых случаях в основе составного опциона может лежать другой опцион.
Экзотический опцион (Exotic option )- опцион, предназначенный для реализации сложных торговых стратегий.
Опцион с расчетом за наличные — опцион, который дает его держателю при исполнении опциона право, получить сумму основанную на разнице между стоимостью базисного актива в момент исполнения опциона и ценой исполнения опциона.
Опционы на поставку (Delivery options) — опционы, которые может использовать продавец фьючерсного контракта с процентной ставкой:
— опцион на качество (quality option);
— временной опцион (timing option);
— опцион дикой карты (wild card option).
Опционы на поставку оставляют покупателя в состоянии неопределенности относительно того, какие ценные бумаги будут поставлены и когда произойдет поставка.

Характеристики

Таким образом, каждый опцион имеет пять основных характеристик:

1. Вид опциона (“call” – на покупку или “put” – на продажу)
2. Активы, лежащие в основе опциона (акции, облигации, товары, валюты, производные инструменты)
3. Цена исполнения (цена, по которой будет куплен или продан актив)
4. Цена опциона (опционная премия) – сколько покупатель опциона платит продавце чтобы получить право.
5. Дата истечения опциона или срок опциона

С точки зрения классического инвестора покупка опциона — это вложение средств с ограниченным, заранее известным риском. Этим риском, вернее платой за уход от риска и является для покупателя цена опциона. Инвестор оплачивает цену опциона и при этом передает все риски на продавца опциона.
Рынок опционов считается наиболее сложным, неконтролируемым и скрытым сегментом фондового и валютного рынка

Поскольку опцион является производным финансовым инструментом, или деривативом, то его стоимость является производной от стоимости другого финансового инструмента, лежащего в его основе. В качестве инструмента, лежащего в основе опциона, могут выступать акции, облигации, валюта, ставки процента, биржевые индексы, товары и производные финансовые инструменты (например, фьючерсные контракты).

История

Считается, что впервые опционы начали использовать в XVIII веке в Голландии, на рынке цветов.

Массовое использование опционов началось в 1973 г. на Чикагской бирже опционов (Chicago Board Options Exchange, CBOE), где в качестве базисного актива выступали акции началась.

Список лучших брокеров бинарных опционов, дающих бонусы за регистрацию счета:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место! Бинариум — самый лучший брокер бинарных опционов за 2020 год!
    Прекрасно подходит для новичков — предоставляют бесплатное обучение с демо-счетом!
    Получите свой бонус за регистрацию:

Добавить комментарий